¿Puede un corredor de bolsa intercambiar / comprar acciones por sí mismo?
Respuestas
04/19/2024
Coraline Provenzano
Por supuesto, pero sujeto a una serie de regulaciones.
Un corredor de bolsa puede abrir una cuenta de inversión, como cualquier otra persona, para comprar y vender acciones, bonos, fondos mutuos para la jubilación, la inversión o la especulación.
Dicho esto, su cuenta está sujeta a un escrutinio bastante intenso para evitar cualquier cantidad de posibles irregularidades (o la aparición de las mismas). Cada solicitud de cuenta de inversión de los Estados Unidos hace una pregunta como esta en el formulario de Charles Schwab:
¿Está afiliado o empleado por una bolsa de valores o una firma miembro de una bolsa o FINRA, o un corredor de bolsa de valores municipal?
En caso afirmativo, debe adjuntar una carta de su empleador aprobando el establecimiento de su cuenta al enviar esta solicitud.
[La respuesta de su empleador, por cierto, es "no".]
No puedo culpar a la empresa por eso. Su única forma de supervisar mis operaciones en Schwab es revisando mis declaraciones, 30 días después del hecho.
Aquí hay dos problemas que realmente he experimentado como asesor financiero:
Me paso el día llamando a 10 clientes diferentes para vender Microsoft. Pongo los oficios a medida que obtengo el visto bueno del cliente. Al día siguiente, recibí una llamada del oficial de cumplimiento: "Mejor llame a su papá, acabamos de cancelar su intercambio". ¿Por qué? "Porque vendiste Microsoft en 10 cuentas y la de tu papá fue la octava transacción del día".
Ups Crea la apariencia de que manipulé el precio para favorecer a mi papá a expensas de los clientes 9 y 10. ¿Importaba que varios cientos de acciones no movieran el precio de Microsoft ni un centavo? Nope.
Vendo todas las participaciones de mis clientes en AOL cuando su fusión parece estar en problemas. Tengo cuidado de vender mis propias acciones al final. Varios días después, recibo una llamada de Cumplimiento: "Estamos destruyendo (revocando) su operación". ¿Por qué? "Nuestro analista rebajó la calificación de AOL dos días después de que realizó las ventas". ¿Entonces? "Crea la apariencia de que puede haber intercambiado información no pública".
¿Importaba que el analista, a quien no podría nombrar si mi vida dependiera de ello, era simplemente uno de los otros 50,000 empleados de la firma en Nueva York que nunca conocería? No.
Dado que la fusión fundadora fue noticia de primera plana durante semanas, ¿prueba el episodio algo más que el analista fue simplemente más tonto que yo?? No.
Los fondos cotizados en bolsa (ETF) son valores que se parecen mucho a los fondos indexados, pero que pueden comprarse y venderse durante el día como las acciones ordinarias. Estos vehículos de inversión permiten a los inversores una forma conveniente de comprar una amplia canasta de valores en una sola transacción. Esencialmente, los ETF ofrecen la conveniencia de una acción junto con la diversif...
Por supuesto, pero sujeto a una serie de regulaciones.
Un corredor de bolsa puede abrir una cuenta de inversión, como cualquier otra persona, para comprar y vender acciones, bonos, fondos mutuos para la jubilación, la inversión o la especulación.
Dicho esto, su cuenta está sujeta a un escrutinio bastante intenso para evitar cualquier cantidad de posibles irregularidades (o la aparición de las mismas). Cada solicitud de cuenta de inversión de los Estados Unidos hace una pregunta como esta en el formulario de Charles Schwab:
¿Está afiliado o empleado por una bolsa de valores o una firma miembro de una bolsa o FINRA, o un corredor de bolsa de valores municipal?
En caso afirmativo, debe adjuntar una carta de su empleador aprobando el establecimiento de su cuenta al enviar esta solicitud.
[La respuesta de su empleador, por cierto, es "no".]
No puedo culpar a la empresa por eso. Su única forma de supervisar mis operaciones en Schwab es revisando mis declaraciones, 30 días después del hecho.
Aquí hay dos problemas que realmente he experimentado como asesor financiero: